所謂電子貨幣，是指用一定金額的現(xiàn)金或存款從發(fā)行者處兌換并獲得代表相同金額的數(shù)據(jù)，通過(guò)使用某些電子化方法將該數(shù)據(jù)直接轉(zhuǎn)移給支付對(duì)象，從而能夠清償債務(wù)。

圖：電子貨幣的流程

1、發(fā)行

2、流通

3、回收

（1）以電子計(jì)算機(jī)技術(shù)為依托，進(jìn)行儲(chǔ)存，支付和流通；

（2）可廣泛應(yīng)用于生產(chǎn)、交換、分配和消費(fèi)領(lǐng)域；

（3）融儲(chǔ)蓄，信貸和非現(xiàn)金結(jié)算等多種功能為一體；

（4）電子貨幣具有使用簡(jiǎn)便、安全、迅速、可靠的特征；

（5）現(xiàn)階段電子貨幣的使用通常以銀行卡（磁卡、智能卡）為媒體。

（1）方便

（2）安全

（3）通用

（4）增加社會(huì)效益

（一）儲(chǔ)值卡

1、概念：是指某一行業(yè)或公司發(fā)行的可代替現(xiàn)金用的IC卡或磁卡。如電話充值卡神州行等。

（二）信用卡

1、概念：是銀行或?qū)ｉT(mén)的發(fā)行公司發(fā)給消費(fèi)者使用的一種信用憑證，是一種把支付與信貸兩項(xiàng)銀行其本功能融為一體的業(yè)務(wù)。

2、特點(diǎn)：同時(shí)具備信貸與支付兩種功能。

（三）存款利用型電子貨幣（電子支票）

1、概念：是一種電子貨支付方法，其主要特點(diǎn)是，通過(guò)計(jì)算機(jī)通信網(wǎng)絡(luò)安全移動(dòng)存款以完成結(jié)算。

2、使用過(guò)程：無(wú)論個(gè)人或企業(yè)，負(fù)有債務(wù)的一方，簽發(fā)支票或其他票據(jù)，交給有債權(quán)的一方，以結(jié)清債務(wù)，約定的日期到來(lái)時(shí)，持票人將該票據(jù)原件提交給付款人，即可領(lǐng)取到現(xiàn)金。

（四）現(xiàn)金模擬型電子貨幣（電子現(xiàn)金、數(shù)字現(xiàn)金）

1、概念：是一種表示現(xiàn)金的加密序列數(shù)，它可以用來(lái)表示現(xiàn)實(shí)中各種金額的幣值。隨著基于紙張的經(jīng)濟(jì)向數(shù)字經(jīng)濟(jì)的轉(zhuǎn)變，電子現(xiàn)金將成為主流。

2、特點(diǎn)：匿名性、節(jié)省交易費(fèi)用、節(jié)省傳輸費(fèi)用、持有風(fēng)險(xiǎn)小、支付靈活方便、防偽造及防重復(fù)性、不可跟蹤性。

3、種類(lèi)：（主要有兩種）一種是基于Internet網(wǎng)絡(luò)環(huán)境使用的且將代表貨幣價(jià)值的二進(jìn)制數(shù)據(jù)保管在微機(jī)終端硬盤(pán)內(nèi)的電子現(xiàn)金；一種是將貨幣價(jià)值保存在IC卡內(nèi)并可脫離銀行支付系統(tǒng)流通的電子錢(qián)包。

（五）電子錢(qián)包

1、概念：電子錢(qián)包是電子商務(wù)活動(dòng)中網(wǎng)上購(gòu)物顧客常用的一種支付工具，是在小額購(gòu)物或購(gòu)買(mǎi)小商品時(shí)常用的新式錢(qián)包。

使用電子錢(qián)包的顧客通常在銀行里都是有賬戶的。在使用電子錢(qián)包時(shí)，將有關(guān)的應(yīng)用軟件安裝到電子商務(wù)服務(wù)器上，利用電子錢(qián)包服務(wù)系統(tǒng)就可以把自己在電子貨幣或電子金融卡上的數(shù)據(jù)輸入進(jìn)去。在進(jìn)行付款時(shí)，如果顧客要用電子信用卡付款，例如用Visa卡或者M(jìn)astercard卡等收付款時(shí)，顧客只要單擊一下相應(yīng)項(xiàng)目或相應(yīng)圖標(biāo)即可完成，人們常將這種支付方式稱為單擊式或電擊式支付方式。

2、特點(diǎn)：安全方便、成本低

電子貨幣主要具有以下功能：

1、轉(zhuǎn)帳結(jié)算功能：直接消費(fèi)結(jié)算，代替現(xiàn)金轉(zhuǎn)帳；

2、儲(chǔ)蓄功能：使用電子貨幣存款和取款；

3、兌現(xiàn)功能：異地使用貨幣時(shí)，進(jìn)行貨幣匯兌；

4、消費(fèi)貸款功能：先向銀行貸款，提前使用貨幣。

（一）電子貨幣的性質(zhì)

　　對(duì)于電子貨幣是否構(gòu)成貨幣的問(wèn)題在學(xué)術(shù)界尚有爭(zhēng)論。一些法律學(xué)者認(rèn)為在經(jīng)濟(jì)學(xué)界對(duì)貨幣的概念尚無(wú)定論的前提下，將電子貨幣是否構(gòu)成一種新型貨幣的論證任務(wù)交給法學(xué)家是不現(xiàn)實(shí)的?！　?/p>

　　一般認(rèn)為，對(duì)電子貨幣是否構(gòu)成貨幣的一種，應(yīng)當(dāng)視具體情況個(gè)案處理。對(duì)于信用卡、儲(chǔ)值卡類(lèi)的初級(jí)電子貨幣，只能視為查詢和轉(zhuǎn)移銀行存款的電子工具或者是對(duì)現(xiàn)存貨幣進(jìn)行支付的電子化工具，并不能真正構(gòu)成貨幣的一種。而類(lèi)似計(jì)算機(jī)現(xiàn)金的現(xiàn)金模擬型電子貨幣，則是初步具備了流通貨幣的特征

　　但是，要真正成為流通貨幣的一種，現(xiàn)金模擬型電子貨幣還應(yīng)當(dāng)滿足以下條件：

　　（1）被廣泛地接受為一種價(jià)值尺度和交換中介，而不是僅作為一種商品；

　?。?）必須是不依賴于銀行或發(fā)行機(jī)構(gòu)信用的用于清償債務(wù)的最終手段，接受給付的一方無(wú)須保有追索權(quán)；

　?。?）自由流通，具有完全的可兌換性；

　?。?）本身能夠成為價(jià)值的保存手段，而不需要通過(guò)收集、清算、結(jié)算來(lái)實(shí)現(xiàn)其價(jià)值；

　?。?）完全的不特定物，支付具有匿名性。

　　考察上述的MONDEX卡和電子現(xiàn)金，首先，它們的價(jià)值均是以既有的現(xiàn)金、存款為前提的，是其發(fā)行者將既有貨幣的價(jià)值電子化的產(chǎn)物。持有電子貨幣僅意味著持有者具有以其持有的電子貨幣向發(fā)行者兌換等價(jià)值現(xiàn)金或存款的權(quán)利；其次，根據(jù)貨幣法定的原則，電子貨幣要真正成為通貨的一種，還需經(jīng)一國(guó)立法的明示認(rèn)可。所以，現(xiàn)有的電子貨幣可被認(rèn)為是以既有貨幣為基礎(chǔ)的二次貨幣，還不能完全獨(dú)立地作為通貨的一種。

（二）電子貨幣的發(fā)行主體問(wèn)題

　　當(dāng)今各國(guó)在電子貨幣的發(fā)行主體問(wèn)題上并無(wú)統(tǒng)一的解決方案，而是根據(jù)具體國(guó)情而定。

　　美國(guó)和歐洲在發(fā)行電子貨幣的機(jī)構(gòu)這一問(wèn)題上持有不同立場(chǎng)：美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備委員會(huì)認(rèn)為由非銀行機(jī)構(gòu)來(lái)發(fā)行電子貨幣應(yīng)是允許的，因?yàn)榉倾y行會(huì)由于開(kāi)發(fā)及行銷(xiāo)電子貨幣的高成本而使他們必須開(kāi)發(fā)具有安全性的產(chǎn)品。美國(guó)并不認(rèn)為非銀行機(jī)構(gòu)會(huì)對(duì)銀行造成威脅，因?yàn)樗麄冋J(rèn)為銀行有良好的聲譽(yù)，所以消費(fèi)者較傾向于信賴由主要的當(dāng)?shù)劂y行所發(fā)行的電子貨幣而不會(huì)信賴一家新成立的非銀行機(jī)構(gòu)所發(fā)行的電子貨幣。

　　歐洲貨幣機(jī)構(gòu)工作小組則認(rèn)為只有由主管機(jī)構(gòu)所監(jiān)管的信貨機(jī)構(gòu)才可發(fā)行電子貨幣。例如，歐洲貨幣基金組織（EMI）于1994年5月公開(kāi)發(fā)表的歐共體結(jié)算系統(tǒng)業(yè)務(wù)部提交的《關(guān)于預(yù)付卡的報(bào)告書(shū)》中指出：電子錢(qián)包發(fā)行者收取的資金應(yīng)視為銀行存款，原則上只允許金融機(jī)構(gòu)發(fā)行電子錢(qián)包。歐盟成員德國(guó)在對(duì)“信用制度法”的修正案中規(guī)定：所有電子貨幣的發(fā)行均只能由銀行開(kāi)辦?！　?/p>

　　在我國(guó)，對(duì)于信用卡，我國(guó)1996年4月1日起實(shí)行的《信用卡業(yè)務(wù)管理辦法》中規(guī)定信用卡的發(fā)行者僅限于商業(yè)銀行，對(duì)于信用卡之外的其他電子貨幣種類(lèi)，我國(guó)尚無(wú)法律規(guī)定?！?/p>

　　就目前我國(guó)現(xiàn)狀以及國(guó)情而言，發(fā)行電子貨幣的主體為中國(guó)人民銀行或者中國(guó)人民銀行委托的金融機(jī)構(gòu)是比較可行的辦法。理由有：第一，有助于政府對(duì)電子貨幣進(jìn)行監(jiān)控并根據(jù)電子貨幣研究和實(shí)踐的發(fā)展及時(shí)調(diào)整其貨幣政策，并同時(shí)保證了支付系統(tǒng)的可靠性。第二，由于由中央銀行發(fā)行的電子貨幣在信譽(yù)和可最終兌付性上比較可靠，對(duì)消費(fèi)者而言就更容易接受并積極參與，從而推動(dòng)電子貨幣的普及與發(fā)展。

（三）電子貨幣的安全性問(wèn)題

　　我們可以在紙幣上加上防偽設(shè)計(jì)，電子貨幣也應(yīng)該要有一套可以防止復(fù)制的系統(tǒng)，問(wèn)題是，電子貨幣所使用的安全性技術(shù)是否應(yīng)受到國(guó)家的管制？因?yàn)橹挥性诟呖萍蓟A(chǔ)建設(shè)存在的情況下，電子貨幣才能以有效率和有效的方式在電子商務(wù)中被使用。有人認(rèn)為，我們認(rèn)為如果欲使電子貨幣成為未來(lái)“可流通”的貨幣，并且能夠“使人信賴其安全性”的話，則此安全性技術(shù)自應(yīng)受到政府管制，否則若無(wú)一定的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，電子貨幣的信用何存？又如何能流通？　　

　　但是，這里的問(wèn)題是，政府監(jiān)管的尺度應(yīng)如何把握？就如同在電子簽名技術(shù)上有技術(shù)中立和技術(shù)特定化之爭(zhēng)一樣，政府的過(guò)分管制就會(huì)對(duì)技術(shù)的發(fā)展造成妨礙，這對(duì)于快速發(fā)展的電子商務(wù)是致命的，但是如果不加以管制，電子貨幣的信用就難以樹(shù)立。因此把握政府管制的尺度是非常重要的。

（四）電子貨幣的流通性問(wèn)題

　　電子貨幣是否應(yīng)像紙幣一樣不記名，以利于像貨幣一樣可以流通？如果對(duì)電子貨幣加密，其實(shí)就等于記名一樣，如果欲不記名，則連密碼都不能加。問(wèn)題是如果使用不記名的電子貨幣，則一些犯罪活動(dòng)，如洗錢(qián)、販毒、恐怖活動(dòng)、買(mǎi)賣(mài)軍火等將大肆猖獗，而執(zhí)法機(jī)構(gòu)將無(wú)法在網(wǎng)絡(luò)中查出這些電子貨幣的來(lái)源或去處，在此情況下，則又形成無(wú)法保護(hù)使用者的局面。毫無(wú)疑向，電子貨幣無(wú)國(guó)界并可在瞬間轉(zhuǎn)移的特性將造成治安上的死角。法律應(yīng)當(dāng)權(quán)衡兩者，在兩者之間作出一個(gè)平衡的規(guī)定。

（五）消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)問(wèn)題

　　在電子貨幣的交易中，有關(guān)結(jié)算信息會(huì)被大量積累儲(chǔ)存到結(jié)算服務(wù)提供者處。不同的電子貨幣種類(lèi)和結(jié)算類(lèi)型所涉及的個(gè)人信息有所差異，所涉?zhèn)€人信息的隱私程度和范圍也有所不同?？蛻魧?duì)結(jié)算服務(wù)提供者處大量積累個(gè)人信息未必能理解，由而產(chǎn)生不安全感。所以，結(jié)算提供者應(yīng)對(duì)其存儲(chǔ)和積累的個(gè)人信息的范圍和隱私程度公開(kāi)向客戶作必要的說(shuō)明，并保證該信息的積累和使用僅為保證交易之安全的目的。