無形風險因素是指觀念、態(tài)度、文化等看不見的、影響損失可能性和損失程度的因素。

無形風險因素，包括道德風險因素和行為風險因素兩種:

①道德風險。這是指與人的品德修養(yǎng)相關(guān)的因素。由于個人的品德修養(yǎng)有優(yōu)有劣，從而影響風險發(fā)生的頻率和所致?lián)p失的程度。如縱火、欺詐、放毒等不道德的行為必然促使風險發(fā)生的頻率增加和損失幅度的擴大。在保險的場合!道德風險主要表現(xiàn)在投保人利用保險牟取不正當利益，如虛報保險財產(chǎn)價值、對沒有保險利益的標的進行投保，制造虛假保險賠付案等。

②行為風險。是指由于人們行為上的粗心大意和漠不關(guān)心，易于引發(fā)風險事故發(fā)生的機會和擴大損失程度的因素。像躺在床上吸煙的習慣增加了火災(zāi)發(fā)生的可能；駕駛車輛不愿意系安全帶，增加了發(fā)生車禍以后傷亡的可能性等等。許多人還不必要地并且常常無意識地產(chǎn)生將影響他們健康和壽命的行為風險因素。這些因素包括過度吸煙、過度使用藥品、輻射物及其他有害物質(zhì)，不良的飲食、睡眠和運動習慣，不必要地接觸放射性塵埃、有毒物質(zhì)，觸電，有毒蚊蟲叮咬，空氣污染等等。

除了道德風險和行為風險外，還存在著增加損失頻率和程度的法律和文化條件。例如，在現(xiàn)在的美國人們認為從事商業(yè)活動更易引起訴訟，因為美國人“訴訟觀念”更強。相比之下可能別的國家又面臨別的風險因素：風險因素對于分析風險是極其重要的，如果能降低這些因素的影響就會降低總的成本和變化性。