損益平衡分析，是用于研究成本、銷售收入與利潤(rùn)三者關(guān)系的一項(xiàng)重要分析方法。損益平衡分析，就其性質(zhì)而言，基本是一個(gè)由企業(yè)的總成本曲線和總收入曲線組成的損益平衡圖。該圖的橫軸測(cè)定產(chǎn)品的產(chǎn)銷量，縱軸表示銷售收入和成本。由于不管產(chǎn)品的產(chǎn)銷量多少，固定成本總是不變，可用一條水平線來(lái)表示；每個(gè)產(chǎn)銷量水平上的變動(dòng)成本則以總成本曲線與不變的固定成本之間的距離測(cè)定出來(lái)?？偸杖肭€反映企業(yè)產(chǎn)品的價(jià)格與需求的關(guān)系；每個(gè)產(chǎn)銷水平上的利潤(rùn)（或虧損）則以總收入曲線與總成本曲線之間的距離顯示出來(lái)。

怎樣有效地應(yīng)用損益平衡分析法宋對(duì)新產(chǎn)品的生產(chǎn)作出決策，關(guān)于這個(gè)問(wèn)題，教科書出版企業(yè)可以為我們提供一個(gè)很好的例子。例如，假設(shè)某出版公司對(duì)一種大學(xué)教科書的刊印和發(fā)行進(jìn)行了下列分析：

1.固定成本

文稿等編輯費(fèi)300美元

制圖費(fèi)2000美元

排版費(fèi)20000美元

全部固定成本25000美元

2.每?jī)?cè)變動(dòng)成本

紙張、印刷和裝訂費(fèi)1.60美元

書店經(jīng)售折扣2.40美元

推銷人員傭金0.25美元

著者版稅1.60美元

一般營(yíng)業(yè)管理費(fèi)1.15美元

每?jī)?cè)全部變動(dòng)成本7.00美元

每?jī)?cè)定價(jià)12.00美元

固定成本能夠很準(zhǔn)確地估計(jì)出來(lái)；變動(dòng)成本呈現(xiàn)線性變動(dòng)，而且其中多半項(xiàng)目訂有合同，也能較準(zhǔn)確地估計(jì)出來(lái)。教科書的定價(jià)雖可變動(dòng)，但出版界的競(jìng)爭(zhēng)迫使書價(jià)的變動(dòng)幅度很小，只能有一條合理的線性總收入曲線。應(yīng)用上述方程，我們算出損益平衡的銷售冊(cè)數(shù)為5000冊(cè)：

Q = 25000美元 /（12美元-7美元）=5000冊(cè)

出版商能把某種書籍在社會(huì)上的銷路、競(jìng)爭(zhēng)情況和其他有關(guān)因素估計(jì)出來(lái)，再依據(jù)這些資料，估計(jì)該書有無(wú)可能達(dá)到損益平衡點(diǎn)或超過(guò)損益平衡點(diǎn)。如果估計(jì)這兩個(gè)可能性都不具備，那末，出版商就要考慮采用減少插圖、削減編輯費(fèi)用、使用次等紙張或商請(qǐng)著者酌減版稅等辦法，去降低生產(chǎn)成本?？梢?，在出版企業(yè)以及其他許多工業(yè)部門的企業(yè)作出關(guān)于新產(chǎn)品的決策時(shí)，損益平衡的線性分析是一個(gè)有用的工具。

損益平衡分析有助于了解產(chǎn)品的產(chǎn)銷量、價(jià)格與成本結(jié)構(gòu)的關(guān)系，它對(duì)規(guī)定價(jià)格、控制成本和其他財(cái)務(wù)決策都有用處。然而，損益平衡分析作為企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理行動(dòng)的指針，是有其局限性的。

損益平衡的線性分析，特別是在它包含的企業(yè)產(chǎn)品銷售可能性方面，顯露出了相當(dāng)大的缺陷。任何一個(gè)線性損益平衡圖都以一個(gè)固定不變的銷售價(jià)格為依據(jù)。因此，為了研究不同價(jià)格下的各個(gè)可能獲得的利潤(rùn)額，就需要繪出一系列線性損益平衡圖，即對(duì)每個(gè)價(jià)格都要繪出一個(gè)圖來(lái)。否則，就只能使用非線性損益平衡分析了。

對(duì)成本來(lái)說(shuō)，損益平衡分析也有缺點(diǎn)：企業(yè)產(chǎn)品的各個(gè)產(chǎn)銷量并非都保持圖示的線性關(guān)系。隨著產(chǎn)品銷售量的增加，現(xiàn)有的廠房、設(shè)備的使用就要超出通常的生產(chǎn)能力限度，從而降低了它們的生產(chǎn)率。這種情況的了現(xiàn)要求增加工人并經(jīng)常延長(zhǎng)作業(yè)時(shí)間，從而要支付加班加點(diǎn)工資，這一切往往使變動(dòng)成本急劇上升。此外，企業(yè)又可能增置設(shè)備，增建廠房，這也增加了固定成本。何況，在一個(gè)長(zhǎng)時(shí)期內(nèi)，企業(yè)銷售的產(chǎn)品在質(zhì)上和量上都可能發(fā)生變化。產(chǎn)量組合上這樣的變化都會(huì)影響成本函數(shù)的水平和斜率。

雖然線性損益平衡分析已證明是一個(gè)對(duì)經(jīng)濟(jì)決策分析有用的工具，我們必須小心翼翼，保證它不用于嚴(yán)重地違反其假設(shè)而將分析結(jié)果引入歧途的場(chǎng)合，換句話說(shuō)，企業(yè)管理當(dāng)局使用這個(gè)決策工具，同使用其他決策工具一樣，必須具有很強(qiáng)的判斷能力。

在短期內(nèi)，企業(yè)的許多成本項(xiàng)目固定不變，從而與增加產(chǎn)品產(chǎn)銷量的決策無(wú)關(guān)，管理當(dāng)局所關(guān)心的往往是決定一個(gè)具體行動(dòng)對(duì)利潤(rùn)的影響。這種信息，貢獻(xiàn)利潤(rùn)分析可以提供。所謂貢獻(xiàn)利潤(rùn)，是指單位產(chǎn)品銷售收入與變動(dòng)成本的差額，因而等于單位產(chǎn)品的價(jià)格減去其平均變動(dòng)成本。例如，如果單位產(chǎn)品的售價(jià)為 10美元，單位產(chǎn)品的平均變動(dòng)成本為 7美元，那末，3美元（10美元 -7美元）就是單位產(chǎn)品的貢獻(xiàn)利潤(rùn)。貢獻(xiàn)利潤(rùn)能夠用來(lái)抵補(bǔ)固定成本或增加帳面利潤(rùn)。

貢獻(xiàn)利潤(rùn)分析為探討各種不同的價(jià)格/產(chǎn)量決策提供了方便。為了說(shuō)明起見，我們還是舉以前探討過(guò)的教科書出版公司為例。上述那種教科書每?jī)?cè)變動(dòng)成本為 7美元，售價(jià)為12美元。這就是說(shuō)，該公司每售出一冊(cè)教科書，可以獲得貢獻(xiàn)利潤(rùn)5美元?，F(xiàn)在假設(shè)出版公司關(guān)心的問(wèn)題是：要售出多少冊(cè)教科書才能獲得利潤(rùn) 10000美元，由于貢獻(xiàn)利潤(rùn)能用于抵補(bǔ)固定成本和提供利潤(rùn)，只要把企業(yè)要求的利潤(rùn)額加上該種書的固定成本，再除以每?jī)?cè)書的貢獻(xiàn)利潤(rùn)，就可得出上述問(wèn)題的解答。在本例中，答案如下：

Q =（固定成本+要求利潤(rùn)額貢獻(xiàn)利潤(rùn)）/ 貢獻(xiàn)利潤(rùn)=（25000美元+10000美元）/ 5美元=7000冊(cè)

也就是說(shuō)，該出版公司需要銷售 7000冊(cè)教科書，才能獲得利潤(rùn)10000美元。

再來(lái)教查一下該出版公司可能提出的第二個(gè)決策問(wèn)題。假設(shè)有一個(gè)讀書會(huì)想以每?jī)?cè)6美元的價(jià)格為其會(huì)員購(gòu)買3000吩教科書。在這個(gè)場(chǎng)合下，該公司可以用貢獻(xiàn)利潤(rùn)分析法來(lái)決定這一銷售對(duì)增量利潤(rùn)的影響。

固定成本同該書銷售冊(cè)數(shù)的增減無(wú)關(guān)，從而在分析中可以不去考慮。每?jī)?cè)變動(dòng)成本為 7美元，但要注意到其中 2.40美元是書店經(jīng)售折扣。既然3000冊(cè)書準(zhǔn)備直接賣給讀書會(huì)，書店經(jīng)售折扣這項(xiàng)開支當(dāng)然不會(huì)發(fā)生，那末，有關(guān)變動(dòng)成本也就只有4.60美元了。于是，出版公司售書給讀書會(huì)的貢獻(xiàn)利潤(rùn)每?jī)?cè)為1.40美元（=6美元-4.60美元），把1.40美元乘以3000冊(cè)，其乘積4200美元表示這批訂貨的貢獻(xiàn)利潤(rùn)總額。假設(shè)這3000冊(cè)教科書不會(huì)通過(guò)正常銷售途徑賣出，這 4200美元貢獻(xiàn)潤(rùn)就表示該出版公司因接受這筆訂貨而增加的利潤(rùn)。