現(xiàn)金流量套期，指對現(xiàn)金流量變動風(fēng)險進(jìn)行的套期，該類現(xiàn)金流量變動源于①已確認(rèn)資產(chǎn)或負(fù)債（如浮動利率債務(wù)的全部或部分未來利息支付）、②很可能發(fā)生的預(yù)期交易（如預(yù)期的購買或出售）有關(guān)的特定風(fēng)險，且將影響企業(yè)的損益。

例如，2006年2月A銀行與B銀行進(jìn)行利率互換為例。假設(shè)，該利率互換交易的名義本金為50億元、期限10年，B支付固定利率2.95%、A銀行支付浮動利率（1年期定期存款利率，目前是2.25%）。從B來說，通過收入浮動利率，與客戶存款產(chǎn)生的負(fù)債成本相匹配，降低了利率風(fēng)險，形成對客戶存款利息支出的現(xiàn)金流量套期。